Explicamos en qu consisten las estafas piramidales y los esquemas Ponzi y cmo se estn vinculando con el mundo de las criptomonedas.

Una estafa piramidal es un esquema de negocios que se presenta como una oportunidad para obtener un gran retorno econmico y que consiste en conformar una red basada en la confianza en la cual los nuevos participantes que ingresan, ilusionados con la idea de formar parte de un atractivo modelo de negocios, lo que deben hacer es invertir dinero y captar nuevos inversionistas que quieran formar parte de esta red.

Con el dinero que ingresa de los nuevos participantes se paga a los inversores ms antiguos. Es decir que las ganancias que obtienen los participantes proviene del dinero de nuevos inversionistas, no de una inversin legtima o de la venta de un producto.

Cul es la diferencia con el esquema Ponzi


A menudo se confunde con otro esquema fraudulento: el esquema Ponzi. Se trata de un modelo piramidal muy similar pero con alguna diferencia, ya que en el esquema Ponzi las personas invierten dinero en algo, mientras que el esquema piramidal ofrece la oportunidad de obtener dinero a partir de reclutar a nuevos miembros.

Sin embargo, en ambos modelos llega un momento en que la red crece demasiado y es difcil captar nuevos inversionistas, entonces llega un punto en el que las personas cuando quieren retirar el dinero no pueden y los creadores de la red desaparecen.

Cmo funcionan las estafas piramidales


Si bien estos modelos de estafa existen desde hace al menos un siglo, se han adaptado a la tecnologa. No solo porque pueden difundirse rpidamente, sino porque tambin pueden presentarse como una app de inversin que promete un buen retorno.

En una estafa piramidal las empresas no invierten realmente el dinero de los participantes, solo se dedican a distribuir el capital de los nuevos inversionistas desde la parte superior de la pirmide; es decir, los primeros inversores y los que siguen en orden de antigedad. Inicialmente el esquema parece funcionar porque al principio la red es pequea y eso hace que el nmero de nuevos inversionistas sea mayor que el nmero de viejos. Por lo tanto, con el dinero de muchos nuevos participantes es posible que los pocos que estn arriba en la pirmide puedan recuperar el dinero invertido y obtener los intereses estipulados.

Sin embargo, a medida que la red crece se vuelve cada vez ms difcil engaar a nuevas personas y esto genera un desequilibrio, que resulta en que el nmero de nuevos inversores sea menor al nmero de participantes que tienen que empezar a obtener ganancias. Aqu es cuando las personas que iniciaron el negocio suelen desaparecer con todo el dinero que puedan y ya nadie ms podr cobrar.

Si bien este tipo de fraudes son menos frecuentes que en otra poca debido a que las autoridades regulatorias del mercado estn muy pendientes del nacimiento de este tipo de esquemas, no en todos los lugares del mundo est prohibida su puesta en marcha ya que existen legislaciones diferentes para cada regin.

Estafas piramidales actuales


Ejemplos recientes de estafas piramidales en Amrica Latina existen varios. El caso de Single Grain en Chile en 2022, por ejemplo. Esta estafa piramidal consista en una app en la cual las personas deban invertir dinero e invitar a otros a participar. La aplicacin ofreca una gran rentabilidad, por lo que era muy atractiva. Sin embargo, result ser un fraude millonario. Otro ejemplo, tambin en Chile, fue el caso de KnightsBridge, un esquema piramidal que recibi al menos 5000 denuncias y que gener perdidas que rondan los 5 mil millones de pesos chilenos. En Argentina, el creador de Generacin Zoe est en prisin acusado por llevar adelante una estafa piramidal mientras la justicia investiga centenares de denuncias.

Es importante mencionar tambin que el auge de las criptomonedas y la falta de regulacin asociada a los criptoactivos en general hace que este tipo de esquemas fraudulentos prospere en este ecosistema, por lo que es importante que las personas estn atentas ante cualquier propuesta de inversin demasiado buena para ser verdad. En 2022 fueron acusadas 11 personas por su rol en la creacin de un esquema piramidal y Ponzi llamado Forsage, el cual simulaba ser una plataforma descentralizada de contratos inteligentes. Este fraude reclutaba a participantes para que depositen sus criptoactivos y recaud ms de 300 millones de inversionistas.

Cmo detectar una estafa de este tipo?


Si bien como ya mencionamos este tipo de esquemas fraudulentos existen desde la antigedad y pueden ser predecibles para alguien experimentado en el mundo de las finanzas, las personas menos familiarizadas con los negocios pueden caer fcilmente en la trampa. Por eso, repasamos algunos puntos que nos pueden advertir la presencia de una posible estafa de estas caractersticas:

Este tipo de esquemas se basan en la confianza. Cuando las personas advierten que quienes estn involucrados fielmente cobran lo prometido y encima son personas de su confianza, como familiares o amigos, enseguida se sienten tentados a participar. Teniendo en cuenta que si nadie cobra los estafadores se llevaran poco dinero, la estrategia es pagar a los primeros inversores hasta que la red crezca lo suficiente, ya que ellos mismos se encargarn de compartir con su red de contactos esta oportunidad de negocio una vez que comprueban que es real. Para los estafadores es muy rentable pagar a los primeros, aumentar la burbuja a la mayor velocidad posible y desaparecer con el dinero de muchos. Pero no hay garantas de pago

Otro de los puntos destacables de estas estafas son las altas ganancias que prometen en plazos de tiempo muy cortos, lo cual genera una gran tentacin.

En el caso de los esquemas Ponzi comnmente no hay informacin acerca de dnde se est invirtiendo el dinero y como se genera la rentabilidad para el negocio.

Por ltimo, estos esquemas fraudulentos no se deterioran progresivamente. El sistema comienza a funcionar hasta que un da los creadores de la burbuja desaparecen y el sistema deja de funcionar. Esto lgicamente hace que sea difcil de predecir.

Conclusin


Los estafadores siempre han buscado atraer a inversores poco experimentados a estos esquemas y actualmente estn intentando aprovechar tambin el inters por las criptomonedas. En Argentina, por ejemplo, est bajo sospecha por la Justicia un proyecto llamado Vayo Coin que era promocionado por celebridades. Se han registrado denuncias en contra de este proyecto de inversin que prometa una alta rentabilidad pero que dej de responder ante los reclamos de los y las clientes. Este caso es un buen ejemplo para tomar conciencia de lo difcil que puede llegar a ser para los que no estn en el tema si es un fraude o una empresa legtima. Observar que incluso pueden utilizar la imagen de personas pblicas para convencer a las personas refuerza la importancia de mantenerse informado, alerta y desconfiar cuando los beneficios son demasiado buenos.

Mario Micucci en https://www.welivesecurity.com/la-es/2022/09/21/estafas-piramidales-como-funcionan-como-reconocerlas/